前言

數百年來銀行都是最賺錢的特許行業，2021年台灣全體銀行獲利$3,856億新台幣，在加密貨幣世界裡人人都可以擔任銀行的角色，將你手上的加密資產借給有需要使用的人，並賺取利息，不論是中心化的借貸平台、中心化的交易所又或者是去中心化的借貸平台，這些平台變成仲介平台並從中收取手續費，由於人事成本與維護成本的大量下降，造成使用者可以賺取遠高於傳統金融所提供的存放利息，而相對的，由於平台的選擇性相當多元，法規上的保護也沒有相當明確，有許多灰色地帶，因此選擇優質平台就會顯得相當重要，加密平台會面臨到被駭的風險，也有機率是平台方本身就不懷好意，加上如今市場處於一個相對熊市，有相當多平台是牛市誕生的，平台是否能挺過嚴峻的熊市是相對受到考驗的，在前一輪的牛熊轉換，就有相當多的平台是無法撐下來的，今天為大家選擇一個安全性受到考驗，且歷史發展久遠的中心化交易所，擁有相當多用戶，並可以將手上的資金藉由交易所來放貸出去，獲取年化報酬率從8%~20%不等，在這寒冷的熊市手上資金還是能打贏通貨膨脹，並等待曙光的降臨。

選擇穩固的借貸平台-bitfinex

平台介紹

Bitfinex 是擁有豐富歷史的加密貨幣交易所，於 2012 年在香港成立，是加密貨幣交易所中數一數二有年紀的公司，由 iFinex.Inc 開發，公司註冊地為英屬維京群島。發展至今，從交易量上來看，Bitfinex 已經躋身最大加密貨幣交易所的行列，成為全球第七大交易所，日交易資產約為 $2.5 億美元，另外團隊有幾個相當不錯的優勢，其KYC（實名認證）的速度是相當有效率的，交易深度也相當的不錯，在交易深度不好的交易所進行交易會面臨到滑價問題，也會在賣出或是買入標地的時候，成交價並不是理想的價格，出入金管道相當多元，除了支持美元銀行電匯以外，也可以使用多種穩定幣進行出入金，尤其是同集團的美元穩定幣USDT。

同時，加密貨幣中流通量最大的穩定幣USDT，也是同由Ifinex發行，2者有著相當密切的關係，USDT想必有在加密市場交易過的人都相當了解，為主流交易所最廣泛使用的交易對，目前的流通市值高達$730億美金，等於Bitfinex有著相當大的後盾在支撐著。

當然要永續經營一家公司，判斷能不能長期使用一家交易所，有沒有賺錢的要考慮的重點，公司如果長期都能夠保持獲利，那基本上不會有公司經營者想要放棄金雞母，因此我們剛好能從bitfinex的平台幣LEO的白皮書一窺到交易所的收益，基本上交易所的收益除了Coinbase以外都不會公佈，Coinbase為美國上市公司必須公布，如FTX跟Binance則可以藉由其平台幣的回購來知道大約的營收，不過並沒有經過實際的驗證，或者有被律師事務所審計過，相信還是能作為參考，雖然資料有一定的年紀，不過交易所的交易量是逐步上升，因此可以判斷近幾年的交易量是遠大於目前能查詢到的資料，從白皮書的資料可以知道Bitfinex在2017、2018年的淨利落在$98億、$121億，以一個非世界前三大交易所來說利潤是驚人的，也讓我們對交易所可以增加信任度，並使用放貸功能。

經營團隊

經營團隊採完全實名制，可以在bitfinex的官方網站上直接查詢到核心團隊的資料，以及相關的背景，這是相當透明的，有相當多的平台是無法知道背後團隊，或是團隊是以匿名的方式來運作，從資料上也可以了解到核心團隊已經運作了相當長一段時間，也經歷了各種考驗，對平台的信任度是相當加分的。

https://www.bitfinex.com/about

放貸功能

來到了之所以我們審查了bitfinex的背後團隊，理解平台的歷史的原因，放貸功能，Bitfinex身為平台方，制定好放貸規則，多年來維持8-20%，讓資金寬裕的人賺取利息，有資金需求的人來獲取資金，而經過幾輪的牛熊轉換，bitfinex的放貸功能依舊相當穩健，並沒有發生過資金借出去，借款人被清算，資金拿不回來，或是利息沒有確實計算的情況，且資金規模相當自由，從$50美金到$1000萬美金，放貸功能都能完美去做運行。

放貸原理

本質上是P2P的借貸平台，金主借出資金給投資人，而投資人拿到資金之後只能將資金運用在bitfinex的交易，並不能做移出的動作，且有完善的保證金機制，從過去到現在尚未有出現USD、USDT短期幣價波動超過30%，造成投資人無法將資金償還給金主的情形。

借貸利率

利率的決定方式由自由市場決定，最低年化報酬率為0.01%，最高年化報酬率為2555%，利率較低的資金會優先被借出，通常在盤整時間利率會較低，而在較有行情的時間則利率較高，利息的計算方式為每小時計息，投資人可以選擇在任何小時還款，而金主會在每天台灣時間9：30收到利息，平台的獲利方式為收取每次借貸利息的15%，因此金主收到利息的時候平台的15%手續費是已經被扣除了，長期下來年化報酬率大約落在8%~20%。

借還款機制

金主可以選擇投資人的借款時間，從最短2天到最長120天，一但借出以後，投資人可以選擇在指定的借款時間隨時提前還款，而金主則不能選擇提前將資金取回，一般會希望在利率高的時候借出越長的時間，利率不佳的時間則以短週期為主。

借出幣種

最知名的借款幣種為USD與USDT，也是普遍在談論的8%~20%，不過不僅僅於此，其他熱門加密貨幣如BTC、ETH、UNI等等也能進行放貸，同時法定貨幣如英鎊、日圓、歐元也同樣能進行放貸，不過USD跟USDT以外的貨幣借款的需求量比較沒有那麼大量，因此利率的浮動也較大，USD跟USDT的借款量高達數億美金，為市場最強大的需求所在。

台灣用戶經驗

台灣人其實相當多在使用Bitfinex的放貸功能，根據知名軟體Fuly.AI的統計，工程師、醫生、金融業為放貸金主的三大職業，而放貸金額高達數億台幣， 而Fuly.AI在長久經營下來，已經佔據台灣大部分使用Bitfinex的輔助軟體市場，藉由串流API來幫助金主們在Bitfinex能更有效率的放貸。

總結

普遍交易所都會有優惠的穩定幣利息提供給眾多使用者，但是多半都會有額度上的限制，因次Bitfinex在這方面相當有優勢，比起主流交易所，以及中心化放貸平台，中心化放貸平台財報不透明，盈利的管道沒有交易所這麼的有優勢，而去中心化借貸平台，則可以從最近的鏈上儲存金額觀察，在市場進入到一個較熊的階段，鏈上金額下降的趨勢相當明顯，也就意味者借款需求不強，利息根據自由市場也就不會比中心化的放貸平台較高，加上Bitfinex為相當老牌交易所，許多所謂大鯨魚已經習慣在Bitfinex做交易，並且擁有一定的基礎用戶，借貸的利率經過長期的統計都能維持在8%~20%，不過還是要進行風險提示，加密貨幣交易所並沒有像傳統銀行一樣受到重重監管，倒閉的可能性還是存在，因此如果要在bitfinex放貸，同時也會建議隨時關心該交易所發出的訊息，向持有該家股票一樣去關心其發展，才能在有出問題前將資金取出。